Seguro: el seguro es un método para eliminar o reducir la carga financiera del riesgo que implica consecuencia financieras graves mediante la división de las pérdidas que producen entre muchas personas.

Seguro de vida a término: seguro que cubre al asegurado durante un período específico de uno, cinco o 10 años, a menudo con opción de renovación. Las primas se pagan durante todo este tiempo, pero generalmente aumentan durante el transcurso del plazo, a medida que envejece el titular de la póliza.

Seguro de vida asociado a crédito: tipo de seguro de vida que se vende junto con préstamos a plazo que va disminuyendo al mismo tiempo que el saldo del préstamo. Los prestamistas suelen requerir que los prestatarios adquieran este tipo de pólizas para cubrir un préstamo considerable o una compra importante en cuotas.

Seguro de vida combinado: combinación de una renta vitalicia que se paga en mensualidades y un seguro a término en virtud de la cual el monto de la contraprestación de la renta vitalicia (prima) pagada determina el monto del seguro a término renovable de un año que un pensionista puede comprar y asignar a la vida de cualquier persona designada.

Seguro de vida con período incondicional: opción de renta vitalicia que proporciona al pensionista ingresos durante toda la vida más una garantía extra de ingresos durante un período específico que puede ser de cinco o 10 años. El período incondicional proporciona ingresos al pensionista o a su superviviente.

Seguro de vida entera: forma de póliza de seguro de vida que ofrece protección en caso de fallecimiento del asegurado y también acumula valor en efectivo. Esta póliza permanece en vigencia durante toda la vida del asegurado, a menos que se la cancele o venza. El titular de la póliza habitualmente paga una prima anual fija durante toda su vida, que no aumenta a medida que la persona envejece, como es el caso del seguro a término. El seguro de vida entera también se conoce como seguro de vida ordinario o seguro de vida permanente.

Seguro de vida universal: producto de seguro híbrido que combina la protección de una póliza de seguro a término convencional con valores en efectivo y réditos de inversiones. A diferencia de las pólizas de seguro de vida entera tradicionales, el seguro de vida universal divide la protección por fallecimiento y la acumulación de valores en efectivo en componentes separados.

Seguro de vida universal variable: forma de seguro de vida en el cual los beneficios, pagaderos en el momento del fallecimiento o del rescate, y/o la prima varían según el desempeño de la inversión de los activos que respaldan el contrato. Estos contratos normalmente incluyen alternativas de inversión, como acciones, bonos, cuentas del mercado monetario, etc. Las utilidades de las pólizas de seguro de vida variable ofrecen el pago diferido de impuestos hasta su distribución.

Seguro médico básico: seguro que ofrece cobertura para gastos hospitalarios y quirúrgicos normales así como para otros gastos varios. Sólo están cubiertos los gastos en los que incurre la persona asegurada mientras está hospitalizada.

Seguro médico principal integral: plan de seguro médico que combina la cobertura básica por gastos médicos, quirúrgicos y hospitalarios con la protección médica principal tradicional para conformar una póliza única.

Seguro por discapacidad: seguro diseñado para ofrecer a la persona asegurada pagos específicos durante un período específico a fin de reemplazar los ingresos si la persona no puede trabajar como consecuencia de una enfermedad o lesión cubierta.

Símbolo de negociación: Consulte Símbolo del indicador electrónico.

Símbolos del indicador electrónico: sistema de letras que se utiliza para identificar con exclusividad una acción o un fondo de inversión. Los símbolos de hasta tres letras se utilizan para las acciones que cotizan y se negocian en una bolsa de valores. Los símbolos de cuatro letras se utilizan para las acciones del NASDAQ. Los símbolos de cinco letras se utilizan para las acciones del NASDAQ que no son emisiones únicas de acciones ordinarias. Los símbolos que contienen cinco letras y terminan en X se usan para los fondos de inversión.

Símbolo del Wall Street Journal: símbolo con el que una opción de inversión aparece en The Wall Street Journal. Este símbolo puede ser distinto del publicado en otros periódicos.

Socio limitado: miembro de una sociedad que desempeña funciones limitadas, si es que lo hace, en la administración de la sociedad y generalmente tiene responsabilidad limitada. Los socios limitados también se denominan socios capitalistas. Las posibles pérdidas que pueden sufrir se limitan a su aporte de capital, y habitualmente reciben un rendimiento fijo en dólares que se paga en su totalidad antes de que el socio general comparta las utilidades.

Superviviente: beneficiario de un contrato de renta vitalicia, es decir, el superviviente del pensionista.

Tasa de interés asumida (Assumed Interest Rate, AIR): valor asumido que se asigna a la cuenta del pensionista durante el período de la renta vitalicia. Es un rendimiento estimado de la cuenta separada. Los pagos mensuales de las rentas vitalicias se basan en la AIR con relación a la tasa de rentabilidad real que experimenta la cuenta separada de una renta vitalicia variable.

Tasa de rentabilidad: para una acción, los dividendos anuales divididos por el precio de compra; para un bono, el interés nominal dividido por el precio de compra; para un fondo de inversión, la rentabilidad total es la revalorización del capital (aumento de precio de un activo) más la declaración del impuesto sobre la renta (dividendos pagados al accionista).

Tasa de rentabilidad objetivo: esta rentabilidad es el punto de partida para el programa de optimización que busca carteras más eficientes, y puede estar basada en la rentabilidad exigida por el cliente para satisfacer un objetivo de inversión.

Tasa de rentabilidad requerida: rentabilidad mínima esperada de un activo que exige un inversionista antes de invertir.

Tasa preferencial: tasa de interés que cobran los bancos a sus clientes más solventes. Esta tasa está determinada por las fuerzas del mercado que afectan al costo de los fondos del banco y las tasas que aceptarán los prestatarios.

Teoría de la cartera moderna: teoría para administrar el riesgo de la inversión comprobada por Harry Markowitz en 1955, y definida por William Sharpe. La teoría subyacente a la asignación de activos, que sostiene que la diversificación de las inversiones entre más de una clase de activos con un desempeño histórico opuesto (correlación negativa) ayuda a potenciar al máximo la rentabilidad y a reducir el riesgo al mínimo.

Testamento: documento escrito que le permite a una persona, llamada testador, determinar la disposición de sus bienes después de morir.

Tiempo de recuperación promedio: el tiempo que llevará, en promedio, recuperarse de una pérdida estadística promedio.

Titularidad conjunta: forma de propiedad a través de la cual dos o más titulares conjuntos mantienen un "interés indiviso" en la propiedad, y cada uno tiene derecho al uso y a la disposición plenos de la propiedad y cualquier parte de ella.

Titular del certificado: persona o entidad que compra una renta vitalicia.

Titular del contrato de renta vitalicia: persona o entidad que compra una renta vitalicia y tiene todos los derechos con respecto al contrato. Generalmente, pero no siempre, el pensionista (la persona que recibe la renta según el contrato).

Título: evidencia de propiedad directa (acciones), posesión de instrumentos de crédito (bono) o propiedad indirecta (derechos, warrants y opciones).

Título con respaldo hipotecario: título garantizado con hipotecas emitidas por agencias del gobierno federal, estatal o local e instituciones privadas. Diseñado para ser una inversión a largo plazo.

Título derivado: título financiero cuyo valor está determinado, en parte, por el valor y las características de otro título.

Títulos convertibles: títulos que conllevan el derecho (según condiciones absolutas o bien atenuadas) de intercambiar el título por otros títulos del emisor. En la mayoría de los casos, se aplica a bonos o acciones preferentes que conllevan el derecho de intercambio por ciertas cantidades de acciones ordinarias.

Títulos de deuda: títulos que ofrecen el pago de intereses como compensación por el uso de los fondos de un inversionista (es decir, los fondos del prestamista). Estos pagos generalmente se extienden durante un período específico. El capital (monto del préstamo original) por lo general se paga al final de este período. Algunos títulos de deuda están respaldados por el crédito del emisor (es decir, bonos del Tesoro respaldados por el crédito del gobierno de los EE. UU.). Sin embargo, otros títulos de deuda están respaldados por activos específicos del emisor. Estos títulos se conocen como bonos con respaldo de activos.

Títulos del gobierno: bonos y otros instrumentos de deuda emitidos por agencias federales. Si bien los títulos del gobierno tienen altas calificaciones de crédito, no están respaldados por la garantía solidaria del gobierno federal.

Títulos del gobierno estadounidense: títulos emitidos por el gobierno de los EE. UU. (es decir, letras del tesoro, obligaciones y bonos).

Títulos del Tesoro: término general para todos los títulos valores negociables del gobierno de los EE. UU. Las letras del Tesoro son obligaciones a corto plazo (vencimientos de tres y seis meses) que no pagan intereses, pero que se venden con un descuento sobre el valor nominal. Los bonos del tesoro se emiten en unidades de $1,000 con vencimientos a 10 años o más y se negocian en el mercado como otros bonos. Las obligaciones del Tesoro a mediano plazo son obligaciones con un plazo intermedio (de uno a 10 años) que se venden por suscripción.

Títulos exentos de impuestos: bonos que ofrecen pagos de renta no sujetos a impuestos. Estos títulos son emitidos por diversos gobiernos estatales y locales y, a menudo, se los llama "bonos municipales" o "munis".

Transferencia: movimiento de fondos no gravable entre planes similares que no se traduce en la necesidad de declaración a los fines del impuesto federal sobre la renta.

Transferencia de valor (Transfer of Value, TOV): movimiento de dinero entre opciones de inversión dentro de un plan de jubilación. Una TOV sólo afecta al dinero que ya estaba en la cuenta. No influye en las deducciones de nómina futuras.